Morningstar
AanbevolenNieuws Whats New IconProfessionele beleggers Whats New IconAwards for Investing Excellence Whats New Icon
Financiële planning

Hoe realiseer ik mijn financiële doelen?

PENSIOEN3DAAGSE – Of u nu zelf belegt of uw portefeuille toevertrouwt aan een adviseur, een groentje bent of een doorgewinterde belegger, hier volgen enkele essentiële tips om uw financiële doelen te bereiken.

Christine Benz 01 november, 2017 | 11:30
Facebook Twitter LinkedIn
Font-Size

Morningstar’s Director of Personal Finance Christine Benz geeft enkele vuistregels om uw financiële doelen te bereiken.

Uitgeven, sparen en beleggen
Veel beleggers beginnen meteen met het selecteren van effecten zonder eerst een stap terug te zetten en zich de vraag te stellen: 'Hoeveel geld heb ik nodig voor mijn dagelijks levensonderhoud, wat spaar ik voor onvoorziene uitgaven en met welk bedrag kan ik gaan beleggen?'

Beleggen doet u met geld dat u voorlopig kunt missen. Naast geld voor het dagelijks levensonderhoud moet ook een bedrag opzij worden gezet als noodvoorziening. Bijvoorbeeld voor een nieuwe auto of als u zonder werk komt te zitten. De noodvoorziening kan op een spaarrekening worden gezet, maar met de huidige lage spaarrentes bent u een dief van uw eigen portemonnee. Beleggen kan een alternatief zijn om net wat meer rendement te boeken, maar het spreekt voor zich dat dit een zeer defensieve belegging moet zijn. Het gaat immers om uw voorziening in barre tijden.

Het kwantificeren van wat tenminste gespaard moet worden is dus voor alle beleggers een belangrijke eerste stap. Morningstars Asset Allocator Tool helpt om de grove lijnen daarvan vast te stellen. Het helpt om na te gaan of u zich op de goede weg bevindt om uw spaardoel te bereiken.

Dit is zo'n belangrijk onderdeel van het beleggingsproces dat het echt nodig is om verschillende meningen over dit belangrijke onderwerp te raadplegen. Een financieel adviseur kan hier bijzonder goed van pas komen. Als u niet genoeg spaart, dan kan die adviseur precies vertellen hoeveel u moet sparen voor uw uiteindelijke financiële doel.

Activaspreiding
De hamvraag voor een belegger is hoe snel hij zijn geld weer nodig heeft. Hoe langer uw beleggershorizon, hoe beter u de volatiliteit kunt accepteren die gepaard gaat met aandelen. Hoe korter de beleggingshorizon, hoe groter de behoefte om dat geld in veilige, stabiele beleggingen te bewaren.

Een goed beginpunt is om het aantal jaren te bepalen tot wanneer u dat geld nodig heeft. Een vuistregel is uw leeftijd af te trekken van 100 en dat is ongeveer het deel van uw portefeuille dat u in aandelen wilt houden. Ook hier kan een financieel adviseur bij helpen. Ook zijn er op internet tal van tools die helpen om uw activaspreiding te bepalen.

Ik wil er ook graag op wijzen dat uw activaspreiding bepaald wordt door een reeks uiterst persoonlijke omstandigheden. Iemand die weet dat hij na zijn pensioen een veilige, stabiele inkomstenstroom heeft - bijvoorbeeld huurinkomsten, of door in deeltijd te blijven werken - zou zich kunnen veroorloven om een relatief groter deel in - volatielere - aandelen te beleggen. Omdat hij minder kortetermijneisen aan die portefeuille stelt. Zo iemand heeft geen portefeuille nodig die volledig belegd is in contanten en obligaties.

U wilt een zeker evenwicht in uw totale financiële plaatje. Voor iemand met meer variabele inkomsten die bijvoorbeeld afhankelijk is van bonussen of provisie is het beter om een groter deel van de portefeuille te beleggen in veilige, inkomstengenererende effecten, als tegengewicht voor het risico dat hun eigen inkomstenstroom kan variëren.

Portefeuillescan
Het loont om de portefeuille periodiek te controleren. Morningstar heeft met de Portefeuille X-Ray een tool die helpt om de samenstelling van uw totale portefeuille te analyseren. Wat de X-Ray uniek maakt, is dat het een fonds in bijvoorbeeld large caps niet alleen maar simpelweg indeelt in het segment van de largecapaandelen. Het controleert ook echt de participaties en stelt dan vast dat een fonds bijvoorbeeld ook nog wat cash en obligaties aanhoudt. Het kent die fondsen en andere participaties een evenredige spreiding toe.

De X-Ray tool gaat dus na waaruit de portefeuille daadwerkelijk is samengesteld. Dergelijke tools zijn nuttig om te controleren of u zich nog op de goede weg bevindt, rekening houdend met de vooropgestelde globale activaspreiding.

Herbalanceren
Wat betreft het aanpassen van de portefeuillesamenstelling geldt naar mijn idee: hoe minder hoe beter. Een jaarlijkse of wellicht halfjaarlijkse check-up van uw portefeuille is een goed idee. Veranderingen aanbrengen om de mix van aandelen, obligaties en contanten weer precies in overeenstemming te brengen met uw doelstellingen, doet u alleen bij afwijkingen van 5 of 10 procentpunten ten opzichte van die doelstellingen. Vijf procentpunten voor iemand die zijn zaken altijd onder controle wil hebben, tien voor een iets meer gezapige belegger.

Het voordeel van een iets passievere benadering is dat u in de loop der jaren aanzienlijk bespaart op transactiekosten en dat u minder impulsief reageert. De markt is erg volatiel geweest. Soms nemen mensen daardoor impulsieve en niet noodzakelijkerwijs goede beslissingen.

Groeipotentieel
Het traditionele advies voor mensen die met pensioen zijn was een portefeuille die strikt bestaat uit veilige producten die inkomsten opleveren. Dat advies klopt niet meer, omdat mensen tegenwoordig na hun pensioen nog lang leven. U heeft die groeicomponent in uw portefeuille in de loop der jaren absoluut nodig, al is het maar als bescherming tegen de inflatie. Een zekere mate van groeipotentieel is nodig, vooral in deze omgeving van lage opbrengsten op obligaties. Het is erg moeilijk om alleen van inkomsten uit obligaties te leven. Het groeipotentieel dat aandelen op lange termijn bieden is absoluut noodzakelijk.

Kosten
Let op verschillende niveaus op de kosten. Transactiekosten kunnen een grote hap uit het rendement nemen, dus die worden het beste zo veel mogelijk beperkt. Beperk daarom uw handelsactiviteit als u transactiekosten betaalt. Let ook op de kosten die beleggingsfondsen aan beleggers in rekening brengen, zoals een managementfee. En let op de fiscale kosten: profiteer van de fiscaal voordelige producten die eventueel beschikbaar zijn.

Een goede adviseur verdient zichzelf ruimschoots terug, bijvoorbeeld door beleggers te helpen zich aan rationele beslissingen te houden. Sommige beleggers hebben de neiging om op het slechtst mogelijke moment van hun beleggingsplan af te wijken. Als een adviseur hen op zulke momenten op het juiste spoor kan houden, kan dat van onschatbare waarde zijn. Ik vind het dan ook geen goed idee om al te zuinig te zijn, als achteraf blijkt dat u echt baat zou hebben gehad bij professioneel advies.

Deze week is het weer Pensioen3daagse. Op 31 oktober, 1 en 2 november besteden we aandacht aan het thema pensioen. We praten u bij over actuele ontwikkelingen, regelgeving en we leggen u uit hoe u kunt beleggen voor uw pensioen. Dat doen we met concrete voorbeelden en de rekensommen die daar bij horen.

 

P3 D 17 Header nieuwsbrief 624x160 gesneden bewerkt

TAGS
Facebook Twitter LinkedIn
Font-Size

Over de auteur

Christine Benz  is Morningstar's director of personal finance and author of 30-Minute Money Solutions: A Step-by-Step Guide to Managing Your Finances and the Morningstar Guide to Mutual Funds: 5-Star Strategies for Success. Follow Christine on Twitter: @christine_benz and on Facebook.

© Copyright 2024 Morningstar, Inc. Alle rechten voorbehouden.

Voorwaarden        Privacybeleid        Cookie Settings        Beleidsdocumenten

De Star Rating voor aandelen van Morningstar wordt toegekend op basis van de raming door een analist van de reële waarde van een aandeel. Het is een projectie/opinie, geen feitelijke verklaring. Morningstar kent Star Ratings toe op basis van de raming door een analist van de reële waarde van een aandeel. De Star Rating wordt door vier componenten bepaald: (1) ons oordeel over de economische slotgracht van het bedrijf, (2) onze raming van de reële waarde van het aandeel, (3) onze onzekerheid met betrekking tot die raming van de reële waarde, en (4) de huidige marktprijs. Die criteria samen leiden tot een unieke rating die elke dag wordt geüpdatet. Een rating van vijf sterren betekent dat het aandeel een goede waarde vertegenwoordigt tegen zijn huidige koers; een rating van één ster niet. Als ons uitgangspunt correct is, dan zal de marktprijs in de loop van de tijd, doorgaans binnen de drie jaar, gaan samenvallen met onze raming van de reële waarde. Beleggingen in effecten zijn onderhevig aan markt- en andere risico's. Resultaten van een effect uit het verleden bieden geen garantie en zijn geen indicatie voor toekomstige resultaten. Voor meer informatie in verband met de Morningstar Star Rating voor aandelen, ga naar

De raming van de kwantitatieve reële waarde is de door Morningstar uitgevoerde raming van het bedrag per aandeel uitgedrukt in USD dat het eigen vermogen van een bedrijf vandaag waard is. De raming van de kwantitatieve reële waarde is gebaseerd op een statistisch model afkomstig van het analistenteam van Morningstar gespecialiseerd in de raming van de kwantitatieve reële waarde van bedrijven, en omvat een financiële prognose van het bedrijf. De raming van de kwantitatieve reële waarde wordt dagelijks berekend. Het is een projectie/opinie, geen feitelijke verklaring. Beleggingen in effecten zijn onderhevig aan markt- en andere risico's. Resultaten van een effect uit het verleden bieden geen garantie en zijn geen indicatie voor toekomstige resultaten. Voor meer informatie in verband met de raming van de kwantitatieve reële waarde, ga naar

De Morningstar Medalist Rating is de samenvattende weergave van Morningstar’s vooruitkijkende analyse van beleggingsstrategieën zoals die worden aangeboden via specifieke instrumenten met een beoordelingsschaal van Gold, Silver, Bronze, Neutral en Negative. De Medalist Ratings geven aan welke beleggingen naar het oordeel van Morningstar waarschijnlijk in staat zijn om in de loop van de tijd een relevante index of peer group gemiddelde te verslaan op voor risico aangepaste basis. Beleggingsproducten worden beoordeeld op drie belangrijke pijlers (People, Parent en Process) die, als ze gekoppeld worden aan de beoordeling van kosten, de basis vormen voor Morningstar’s overtuiging op de verdiensten van die producten en die hun Medalist Rating bepalen. De pijler ratings kennen de gradaties Low, Below Average, Average, Above Average en High. Pijlers kunnen beoordeeld worden via de kwalitatieve beoordeling van een analist (ofwel direct aan een instrument dat de analist volgt, ofwel indirect als de pijler ratings van een gevolgd instrument toegepast worden op een verwant niet-gevolgd instrument), of via het gebruik van algoritmische technieken. Instrumenten worden aan de hand van hun verwachte prestatie gesorteerd in rating groepen die worden gedefinieerd door hun Morningstar Categorie en hun actieve of passieve status. Als analisten een instrument direct volgen, kennen ze de drie pijler ratings toe op basis van hun kwalitatieve beoordeling, getoetst door het Analyst Rating Committee, en monitoren en evalueren deze ten minste iedere 14 maanden. Als de instrumenten ofwel indirect door analisten worden gevolgd, ofwel door algoritme, dan worden de ratings maandelijks toegekend. Voor gedetailleerde informatie over deze ratings en hun methodologie kunt u terecht op: here

The Morningstar Medalist Ratings zijn geen feiten en het zijn ook geen credit of risico ratings. De Morningstar Medalist Rating (i) moet niet worden gebruikt als de enige basis bij het beoordelen van een beleggingsproduct, (ii) omvat onbekende risico’s en onzekerheden die verwachtingen kunnen doorkruisen en tot andere dan verwachte uitkomsten kunnen leiden, (iii) is niet gegarandeerd gebaseerd op volledige of accurate aannames of modellen als ze algoritmisch zijn bepaald, (iv) bevat het risico dat het rendementsdoel niet wordt gehaald vanwege zaken als onverwachte wijzigingen in beheer, technologie, economische ontwikkeling, rentebewegingen, kosten, concurrentiedruk, wetgeving, wisselkoersen, belastingen en wijzigingen in politiek of sociaal klimaat, en (v) moet niet worden gezien als een aanbeveling om beleggingsproducten te kopen of verkopen. Een verandering in de fundamentele factoren achter de Morningstar Medalist Rating kan betekenen dat de rating niet langer accuraat meer is.

Voor informatie over de historische Morningstar Medalist Rating voor beleggingsfondsen die Morningstar volgt, kunt u terecht bij uw lokale Morningstar kantoor.

Gedetailleerde informatie over belangenconflicten, waaronder EU MAR publicaties, leest u in het document “Morningstar Medalist Rating Analyst Conflict of Interest & Other Disclosures for EMEA” dat u hierkunt vinden.

Selecteer de website van uw keuze Om te weten of deze website relevant voor u is, vernemen we graag of u een particuliere of een professionele belegger bent.